Sesgos en estimación, tamaño y potencia de una prueba sobre el parámetro de memoria larga en modelos ARFIMA

  • Elkin Castaño Vélez Universidad de Antioquia
  • Santiago Alejandro Gallón Gómez Universidad de Antioquia
  • Karoll Gómez Portilla Universidad Nacional de Colombia
Palabras clave: Prueba de hipótesis, modelos de series de tiempo

Resumen

Castaño et al. (2008) proponen una prueba para investigar la existencia de memoria larga, basada en el parámetro de diferenciación fraccional de un modelo ARFIMA (p, d, q); se muestra que al usar una aproximación autorregresiva de orden igual al entero más próximo a p* = T1/3 para la componente de memoria corta, la prueba de la hipótesis nula de memoria corta contra la alternativa de memoria larga tiene, en general, mayor potencia que algunas otras pruebas conservando un tamaño adecuado. Este estudio muestra los sesgos generados en la estimación del parámetro d y su efecto sobre la potencia y tamaño de la prueba, cuando se ignora la componente de corto plazo y cuando se emplean modelos que no la aproximan adecuadamente. Adicionalmente, se analiza si los resultados obtenidos por Castaño et al. (2008) pueden mejorarse empleando una aproximación autorregresiva diferente.

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Biografía del autor/a

Elkin Castaño Vélez, Universidad de Antioquia

Profesor asociado - Profesor titular, Escuela de Estadística de la Facultad de Ciencias, Universidad Nacional de Colombia y Grupo de Econometría Aplicada de la Facultad de Ciencias Económicas, Universidad de Antioquia.

Santiago Alejandro Gallón Gómez, Universidad de Antioquia

Profesor asistente, Departamento de Matemáticas y Estadística, y Grupo de Econometría Aplicada, Facultad de Ciencias Económicas, Universidad
de Antioqua.

Karoll Gómez Portilla, Universidad Nacional de Colombia

Profesor auxiliar, Departamento de Economía, Facultad de Ciencias Humanas y Económicas, Universidad Nacional de Colombia, y Grupo de Econometría Aplicada de la Facultad de Ciencias Económicas, Universidad de Antioqua.

Citas

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Publicado
2011-02-21
Cómo citar
Castaño Vélez E., Gallón Gómez S. A., & Gómez Portilla K. (2011). Sesgos en estimación, tamaño y potencia de una prueba sobre el parámetro de memoria larga en modelos ARFIMA. Lecturas De Economía, 73(73), 131-148. https://doi.org/10.17533/udea.le.n73a7867
Sección
Artículos